El análisis de la competencia en el sector energético presenta desafíos significativos debido a su complejidad estructural y la necesidad de una extensa regulación para un funcionamiento eficiente. A diferencia de otros sectores económicos, donde la regulación tiende a disminuir con la liberalización, en el ámbito energético, la liberalización conlleva una mayor cantidad y complejidad regulatoria. Esta complejidad suele confundir a observadores ajenos a la industria, llevándolos a cometer errores en su análisis y recomendaciones al aplicar modelos de competencia de otros sectores.
Existen dos clases de problemas principales en los análisis de competencia de nuestro sector. Por un lado, están los problemas estructurales, que consisten en diferenciar las actividades que son monopolios naturales por sus características técnicas y económicas, como las que tienen que ver con la infraestructura de red, que presentan claras economías de escala (por ejemplo, transmisión y distribución), de las que se pueden ofrecer en competencia, como la generación, la comercialización, la prestación de servicios de flexibilidad (ej. almacenamiento, agregadores, “virtual power plants -VPP” ), la prestación de infraestructura de carga, y la provisión de otros servicios energéticos. Por otro lado, están los problemas relacionados con el comportamiento y la protección de la libre competencia frente al abuso de poder de mercado de las empresas en las actividades liberalizadas.
La experiencia ha mostrado que lo principal para resolver los problemas de competencia en las actividades con características de monopolios naturales es abordar cuestiones estructurales como la separación total o parcial (ya sea de propiedad, contable, legal o gestión) de estas actividades de las que pueden ser competitivas en el mercado. A esto se le llama desintegración vertical y se hace para evitar que haya subsidios cruzados, garantizando así una competencia justa en las actividades competitivas y evitando que se trasladen riesgos de las actividades liberalizadas a las actividades reguladas.
Por otro lado, en las actividades que se ofrecen en competencia mediante un mercado, los problemas se solucionan fomentando la competencia, eliminando obstáculos de entrada y salida, supervisando las conductas y comportamientos anticompetitivos y, en algunos casos, dependiendo del diseño del mercado mayorista adoptado, limitando el poder de mercado para evitar abusos de posición dominante.
Es necesario enfatizar que estas soluciones pueden no ser apropiadas para sistemas energéticos isleños o países pequeños aislados. En estos casos, los beneficios de la competencia pueden no compensar las pérdidas de eficiencia y los costos extras generados por la desintegración vertical. En estas situaciones, la mejor estrategia ha sido la regulación adecuada de un monopolio natural en toda la cadena. Esto supone también crear un marco regulatorio sólido que garantice la eficacia, la claridad y la rendición de cuentas de la empresa monopolística regulada.
Actividades de Infraestructura de Red
Los enfoques adoptados en la regulación de las actividades que tienen características de monopolio natural (transmisión y distribución) difieren según el país. Por lo general, la regulación busca incentivar la eficiencia desvinculando los costos reales de la empresa de su ingreso durante un periodo regulatorio de varios años, normalmente cuatro o cinco. En todos los esquemas se debe cobrar a los usuarios de la red los peajes que cubran la remuneración de la correspondiente actividad de red. En este sentido, el marco regulatorio de estas actividades incluye mecanismos para:
- Garantizar el acceso libre: La propiedad de las redes no implica su uso exclusivo. Un agente tercero debe poder acceder a la eficiencia económica que se deriva de la existencia de una red única que se pone a disposición de todos los agentes mediante el acceso garantizado y el pago de peajes conocidos y no arbitrarios.
- Regulación de precios: Para evitar que el monopolio imponga precios muy elevados se pueden utilizar sistemas de precios basados en los costos incurridos más un margen de ganancia razonable o mediante la comparación con empresas eficientes de referencia, protegiendo así a los consumidores de tarifas excesivas.
- Calidad del servicio: Para asegurar que el monopolio ofrezca un servicio de calidad a los consumidores se suelen definir estándares mínimos de confiabilidad del servicio, para lo cual se utilizan índices ampliamente adoptados como el SAIFI (System Average Interruption Frequency Index), el SAIDI (System Average Interruption Duration Index) y el CAIDI (Customer Average Interruption Duration Index). Para un mayor detalle ver el siguiente enlace: IEEE- Reliability Indices
- Inversión: Para incentivar al monopolio a invertir en la infraestructura y tecnología necesarias para satisfacer la demanda y necesidades de los consumidores se establecen obligaciones especificas de inversión para la empresa propietaria de la red, en términos de cobertura geográfica, capacidad de la red o adopción de nuevas tecnologías. En todos los casos, se permiten retornos de inversión razonables.
- Protección del consumidor: Para evitar que los consumidores sufran abusos por parte del monopolio, se crean mecanismos para solucionar conflictos de manera justa y rápida. Asimismo, se encarga a algún organismo independiente la labor de defender los intereses de los consumidores.
Actividades Susceptibles de Competencia
El nivel de competencia en los mercados mayoristas de electricidad varía según el diseño adoptado. En aquellos que siguen el esquema de precios de oferta o «Pool», influenciado por el modelo liberal británico y luego adoptado en otros como el californiano y colombiano, existe un riesgo de manipulación de precios. Para abordar este problema, las autoridades suelen establecer limitaciones a la concentración del mercado por parte de un único agente, e incluso establecer precios máximos para prevenir abusos de posición dominante.
En contraste, en los mercados que aplican el esquema de «Declaración de Costos Variables Auditados», inspirado en el diseño más conservador del mercado chileno de 1981 (primer mercado liberalizado del mundo) y adoptado en otros como el argentino, panameño y la mayoría de los mercados eléctricos latinoamericanos, se busca evitar la especulación sobre la capacidad de producción y los precios de oferta mediante regulaciones y diseño de mercado.
En Latinoamérica, el modelo chileno es el más común, aunque hay excepciones como el caso colombiano que se inclina hacia el modelo británico. La diferencia principal entre estos esquemas radica en que el chileno garantiza condiciones de competencia mediante una regulación estricta de las normas de operación y fijación de precios, mientras que en el británico se confía en las fuerzas del mercado para el libre establecimiento de precios en el mercado spot. No obstante, la experiencia en ambos modelos ha evidenciado la importancia de un control posterior (ex post) para monitorear la competencia, identificar y castigar comportamientos anticompetitivos que pudieran darse en la dinámica del mercado. A continuación, se presenta un ejemplo de este tipo de informes de monitoreo de la competencia en el caso del mercado eléctrico chileno: Informe Monitoreo de la Competencia 2023.
Concentración de Mercado vs Poder de Mercado
La concentración del mercado y el poder de mercado son conceptos fundamentales en el análisis de la competencia en cualquier industria. Aunque la concentración del mercado es un indicador clave, no es suficiente por sí sola para determinar si un agente tiene poder de mercado y está infringiendo las normas de competencia de su sector.
La concentración del mercado simplemente indica cómo se divide la participación en el mercado entre los diferentes agentes de una industria. Es una herramienta inicial que se emplea para evaluar qué tan cerca está un mercado de la situación teórica de competencia perfecta o monopolio. Por otro lado, el poder de mercado implica la capacidad de un agente para influir en las condiciones del mercado a su favor, ya sea mediante el aumento de precios, la restricción de la producción o la exclusión de competidores. Transgredir sistemáticamente estas normas básicas, particularmente ejerciendo abuso del poder de mercado por parte de un agente, es una clara señal de debilitamiento de la libre competencia en un mercado.
Las causas de la concentración del mercado pueden ser diversas, y sus impactos pueden ser tanto beneficiosos como perjudiciales. Veamos estos aspectos con más detalle:
Causas de la Concentración de Mercado
- Barreras de entrada: Estas dificultan el ingreso de nuevas empresas al mercado, ya sea debido a altos costos de inversión, regulaciones restrictivas o problemas relacionados con la propiedad intelectual.
- Economías de escala: A medida que las empresas aumentan su producción, pueden obtener beneficios que les proporcionan una ventaja competitiva sobre las empresas más pequeñas.
- Fusiones y adquisiciones: Cuando dos o más empresas se fusionan o una adquiere a otra, el número de competidores en el mercado se reduce.
Consecuencias de la Concentración de Mercado
Positivas:
- Mayor eficiencia: Las empresas con una gran participación de mercado pueden lograr economías de escala, lo que les permite producir a un costo menor.
- Innovación: Las empresas dominantes suelen invertir más en investigación y desarrollo, lo que puede resultar en la creación de productos o servicios mejorados.
Negativas:
- Precios más altos: Las empresas con poder de mercado pueden aumentar los precios sin preocuparse por perder clientes debido a la falta de competencia.
- Menos variedad: Con menos competidores en el mercado, los consumidores pueden tener menos opciones para elegir entre productos o servicios.
- Menor competencia: La reducción en el número de competidores puede disminuir el incentivo para que las empresas innoven y mejoren la calidad de sus productos o servicios.
En resumen, la alta concentración por sí sola, no es un indicador determinante de actividades anticompetitivas. Un mercado altamente concentrado puede ser perfectamente competitivo, siempre que existan barreras de entrada bajas, y una regulación efectiva que prevenga conductas anticompetitivas. De hecho, en mercados con un número reducido de empresas, la competencia puede ser vigorosa si estas empresas tienen incentivos para innovar, reducir costos y ofrecer mejores productos o servicios a los consumidores.
En tal sentido, no es la posesión de poder de mercado, si no su abuso lo que constituye una práctica anticompetitiva, que puede ser sujeta de sanción. Para determinar si un agente ejerce poder de mercado, se necesario analizar una serie de factores clave:
- Definición de Mercado Relevante: Este concepto se refiere al espacio donde los competidores interactúan directamente para satisfacer las necesidades de los consumidores. La determinación del mercado relevante considera varios aspectos, como el tipo de producto o servicio ofrecido, las características del consumidor, la geografía y las barreras de entrada.
- Cuota de mercado: Aunque la participación de mercado de una empresa es importante, no es determinante por sí sola.
- Barreras de entrada y salida: Las dificultades para que nuevas empresas ingresen al mercado o para que las existentes salgan del mismo pueden conferir poder a las empresas establecidas.
- Conducta empresarial: Acciones como la fijación de precios predatorios, acuerdos colusorios o la discriminación de precios pueden ser indicios de poder de mercado.
- Poder de negociación: La capacidad de una empresa para influir en los precios de sus insumos o en las condiciones de venta de sus productos también puede ser un factor relevante.
En la práctica, los organismos encargados de defensa de la competencia utilizan diversas herramientas para evaluar el poder de mercado y combatir las prácticas anticompetitivas. Estas herramientas incluyen:
- Análisis de índices de concentración: Cálculo de indicadores de existencia de poder de mercado como el Índice Herfindahl-Hirschman (HHI), la razón de concentración de k empresas, el Índice de Lerner, Índice del Suplidor Pivotal, Índice de Oferta Residual, Índice de Concentración de Rothschild-Hirschman (CRn), entre otros.
- Estudios de mercado: Se realizan investigaciones para comprender la dinámica del mercado, la conducta de las empresas y el impacto en los consumidores.
- Análisis de casos específicos: Se investigan denuncias o se realizan investigaciones de oficio sobre posibles prácticas anticompetitivas.
En resumen, la defensa de la competencia busca fomentar mercados dinámicos y eficientes, donde las empresas compitan en igualdad de condiciones y los consumidores tengan acceso a una amplia gama de productos y servicios a precios justos. Es fundamental recordar que éste es un proceso continuo que requiere la vigilancia constante de las autoridades y la colaboración de diversos actores, incluyendo empresas, consumidores y académicos.
Análisis de la Competencia en la Era Digital
En el contexto de la energía, la digitalización está permitiendo la aparición de nuevas formas de generación, distribución y comercialización de energía, así como la implementación de sistemas de gestión inteligente de redes y la introducción de recursos energéticos distribuidos. Estos avances están democratizando el acceso a la energía y fomentado un incremento de la competencia al facilitar la entrada de nuevos actores al mercado. Entre las principales oportunidades que está trayendo la digitalización a la competencia son:
- Mayor eficiencia y transparencia: La digitalización puede mejorar la eficiencia del mercado energético al optimizar la gestión de la demanda, la red y la generación. La transparencia de datos puede mejorar la toma de decisiones de los consumidores y facilitar la supervisión del mercado por parte de las autoridades.
- Empoderamiento del consumidor: Los consumidores pueden tener un mayor control sobre su consumo de energía y participar activamente en el mercado energético gracias a la digitalización y la descentralización.
- Nuevos productos y servicios: La digitalización puede dar lugar a nuevos productos y servicios energéticos innovadores, como la gestión de la demanda en tiempo real y la comercialización de energía entre pares.
La era digital también está planteando desafíos en términos de concentración de mercado y poder de mercado por parte de aquellas empresas que están dominando las tecnologías y ciertos aspectos de la cadena de valor energética moderna, como lo son la gestión de datos, plataformas de comercialización y la prestación de servicios energéticos. Algunos de los principales desafíos que se pueden destacar son:
- Nuevos actores y modelos de negocio: La digitalización facilita la entrada de nuevos actores al mercado, como los prosumidores y las plataformas de intercambio de energía (agregadores de demanda). Esto puede fragmentar el mercado y dificultar la aplicación de marcos regulatorios tradicionales.
- Complejidad y asimetrías de información: La gran cantidad de datos generados por los activos digitales y la descentralización de la producción pueden crear asimetrías de información entre los actores del mercado, dificultando la competencia leal.
Estrategias para Navegar la Nueva Era Energética
Para garantizar una competencia justa y promover la innovación en esta nueva era, es fundamental que las autoridades regulatorias adopten estrategias con un enfoque proactivo y flexible, que promueva la interoperabilidad de sistemas y datos, fomente la transparencia en el uso de datos y algoritmos, y establezca normas claras sobre la protección de la privacidad y la seguridad de la información. Algunas de las estrategias que se están adoptando en varios mercados y que se recomiendan incluyen:
- Regulación Proactiva: Las autoridades regulatorias deben anticipar los posibles impactos de la digitalización en la competencia y actuar de manera proactiva para evitar prácticas anticompetitivas. Esto implica una revisión constante de las regulaciones para abordar los nuevos desafíos que surgen con la tecnología digital. La Unión Europea ha implementado el Reglamento General de Protección de Datos (GDPR) para establecer estándares de protección de datos para las empresas que operan en el mercado único.
- Acceso Equitativo a la Infraestructura Digital: Es crucial garantizar que todos los actores del mercado tengan acceso equitativo a la infraestructura digital necesaria para participar en el sector energético. Esto incluye la promoción de estándares abiertos y la interoperabilidad de sistemas para evitar barreras artificiales a la entrada.
- Transparencia en el Uso de Datos: Las empresas que operan en el sector energético deben ser transparentes en el uso de datos, especialmente en lo que respecta a la recopilación, el almacenamiento y el análisis de datos de los consumidores. Las autoridades regulatorias deben establecer normas claras sobre la protección de la privacidad y la seguridad de la información.
- Promoción de la Competencia en Servicios Digitales: Se debe fomentar la competencia en servicios digitales relacionados con el sector energético, como plataformas de comercialización en línea, aplicaciones de gestión de energía y servicios basados en la nube. Esto puede lograrse mediante políticas que faciliten la entrada de nuevos actores al mercado y promuevan la innovación en servicios digitales.
- Cooperación entre Sectores: La digitalización del sector energético está estrechamente relacionada con otros sectores, como la tecnología de la información, las telecomunicaciones y la movilidad urbana. Por lo tanto, es importante fomentar la colaboración entre estos sectores para aprovechar al máximo el potencial de la digitalización y garantizar una transición hacia un sistema energético más sostenible y eficiente.
- Educación y Concienciación: Es fundamental educar a los consumidores sobre los beneficios de la digitalización en el sector energético y cómo pueden aprovechar las nuevas tecnologías para reducir su consumo de energía, mejorar la eficiencia y contribuir a la transición hacia fuentes de energía más limpias y renovables.
Conclusión
El análisis de la competencia en el sector energético es un campo complejo y dinámico que exige un enfoque integral y perspicaz para asegurar su desarrollo sostenible en un contexto marcado por la transformación digital y la descentralización de los recursos energéticos.
A medida que nos adentramos en esta era de cambios, los desafíos y oportunidades se multiplican, destacando la necesidad urgente de que responsables de políticas, reguladores y actores del sector trabajen en conjunto. La adaptación de los marcos regulatorios, el estímulo a la innovación y la colaboración entre todos los actores son pilares esenciales para navegar con éxito en este nuevo paradigma energético. Asimismo, proteger la competencia es crucial para garantizar acceso a precios justos, servicios de calidad y seguridad en el suministro, fomentando así la innovación y la eficiencia en toda la industria.
Referencias:
Guía de los Problemas de Competencia en el Sector Energético
La Realización de la Libre Competencia en el Sector Eléctrico Español
Manual de la OCDE sobre Política de Competencia en la Era Digital